A última semana de negociações ativas nos mercados este ano

A nova semana nos mercados começou com calma. Depois de uma sexta-feira emocionante, não há muita coisa acontecendo nos principais pares de moedas hoje. Da mesma forma nos mercados de ações globais e no mercado de petróleo. O ouro continua a sua correção descendente, retornando abaixo de US$ 2000 por onça, mas sua volatilidade também é limitada. A única exceção é o bitcoin, que começou a semana com forte realização de lucros, caindo abaixo de US$ 41000 mil em alguns momentos hoje.

Gráfico diário BTC / USD. Fonte: Tickmill

O mal-estar do Natal está chegando

A semana nos mercados financeiros começou calma, mas será uma semana muito quente. Tudo graças aos bancos centrais e aos dados macroeconómicos publicados nos dias seguintes. Ao mesmo tempo, esta será a última semana interessante nos mercados em 2023. Última semana de negociação ativa. Mais tarde, como sempre, a letargia festiva provavelmente se instalará e a maior atividade retornará apenas nos primeiros dias de janeiro.

O destaque desta semana são as reuniões dos maiores bancos centrais. Na quarta-feira, taxas de juros e política monetária serão decididas pelos EUA Reserva Federal (Fed), e um dia depois Banco Central Europeu (BCE), Banco da Inglaterra (BoE) i Banco Nacional Suíço (SNB). É quase certo que cada um dos bancos mencionados deixará as taxas de juro inalteradas. Portanto, será crucial que mensagens e palavras dos presidentes destes bancos acompanhem estas decisões. Irão aumentar as expectativas do mercado relativamente aos cortes das taxas de juro no próximo ano? Ou talvez, pelo contrário, essas expectativas diminuam um pouco? A reação do mercado a estes eventos dependerá disso.

Principais eventos da semana de 11 a 15 de dezembro de 2023

Antes de o Fed decidir sobre as taxas de juros e de Jerome Powell explicar essa decisão na conferência de imprensa após a reunião, os investidores conhecerão os dados sobre a inflação de novembro nos EUA. Na terça-feira será publicado um relatório sobre a inflação ao consumidor e um dia depois sobre a inflação ao produtor. Se a inflação surpreender com uma queda maior do que o esperado, independentemente do que Powell disser na quarta-feira (ou melhor, ele falará num tom ligeiramente agressivo), os mercados estarão tão fortemente convencidos de que o custo do dinheiro nos EUA será reduzido já em no primeiro semestre de 2024 que podem até ignorar o discurso do presidente do Fed.

Além dos dados e eventos descritos acima, as leituras preliminares dos índices PMI do Japão, passando pela Europa e pelos EUA, publicadas na sexta-feira, também poderão ter um impacto potencial no sentimento do mercado.

Nas bolsas de valores, um evento potencialmente importante será o vencimento na sexta-feira da série de derivativos de dezembro, ou seja, o chamado Dia das Três Bruxas, que pode gerar maior volatilidade e maior rotatividade.